01

中國集成電路行業發展現狀

根據中國半導體行業協會統計，2017年中國集成電路產業銷售額達到5411.3億元，同比增長24.8%。其中，集成電路制造業增速最快，2017年同比增長28.5%，銷售額達到1448.1億元，設計業和封測業繼續保持快速增長，增速分別為26.1%和20.8%，銷售額分別為2073.5億元和1889.7億元。2013-2017年我國集成電路銷售收入走勢圖如下：

資料來源：公開資料整理 相關報告：智研咨詢發布的《2018-2024年中國集成電路行業潛力與投資風險建議分析報告》。 由于集成電路行業處于電子信息產業的上游，受下游需求影響很大。2008年以來，在全球金融危機沖擊、全球經濟不景氣等因素影響下，世界集成電路市場出現下滑。中國集成電路產業在2008年也首次出現負增長，之后在2009年繼續呈現下滑之勢，全年產業銷售額規模同比增幅由2008年的-0.4%進一步下滑至-11%，規模為1109億元。到2016年底我國集成電路年產量達到1329.20億塊，銷售收入達到4335.5億元，2017年我國集成電路產量增長至1564.90億塊。2007-2017年我國集成電路產量走勢圖如下:

資料來源：國家統計局 根據中國海關統計數據：2017年我國集成電路進口數量為3769.89億塊，進口金為2601.08億美元；2017年我國集成電路出口數量為2043.50億塊，出口金為668.75億美元。以此計算2017年我國國內集成電路需求總量為3291.29億塊。2007-2017年我國集成電路需求總量走勢圖如下：

資料來源：國家統計局、中國海關2011-2017年我國集成電路均價測算如下：

資料來源：國家統計局、中國海關2007-2017年我國集成電路進出口統計如下：

02

集成電路產業面臨挑戰

1、高端集成電路產品仍存在缺失。目前，我國的芯片設計技術和生產工藝與歐美國家相比仍存在較大差距。

雖然我國中低端集成電路產品可以滿足市場需求，但由于核心技術對外依賴性較高，導致高端產品大部分依靠進口。2、研發投入的強度和持續度仍待提升。集成電路是高風險、高投入產業，特別是制造業，資金投入巨大且要求持續長時間投資，投資壓力極大。

目前，我國雖然設立了集成電路產業投資發展基金和重大科技專項，但是總投資規模、研發投入與歐美等發達國家相比仍然不足。3、自主產業生態體系亟需進一步完善。當前，集成電路產業依靠單點技術和單一產品的創新，正在向多技術融合的系統化、集成化創新轉變，產業鏈整體能力與生態環境完善成為決定競爭的主導因素。

目前，我國既缺乏可以高效整合產業各環節的領導型龍頭企業，又缺少與之配套的“專、精、特、新”的中小企業，因此不能形成合理的分工體系，尚未形成國外以大企業為龍頭、中小企業為支撐、企業聯盟為依托的完善的產業生態系統。

03

集成電路產業市場前景展望

展望2018年，10納米先進制造工藝將規模化量產，將繼續推動邏輯 芯片更新換代，且存儲器產能尚未有效釋放，價格依舊堅挺，汽車電子 對芯片的市場需求也會帶動模擬芯片等市場的發展，全球半導體市場依 舊會保持增長勢頭，預計全年市場規模將達到4200億美元，增速會回落 至3.7%左右。

我國一批上市設計企業在資本市場推動下將繼續開疆拓 土、擴大生產規模，繼續推動國產設計業的快速發展。制造方面，中芯 國際和華力28納米工藝繼續放量，三星、海力士、英特爾在國內的存儲 器工廠將繼續貢獻發展動能，一批新建生產線的建成投產也將進一步推 動制造環節產值增長。

設計和制造環節的發展也會帶動封測業的發展， 預計2018年半導體產業規模將達到5900億美元，繼續保持17%以上的增速 發展。但值得關注的是，部分設計企業已開始出現增長乏力態勢，制造 業也開始進入FinFET技術攻關深水區，將對我產業繼續保持高速增長帶來挑戰。2018-2024年中國集成電路行業銷售收入預測如下：